Когда говорят деньги

Автор  10 мая 2006
Оцените материал
(0 голосов)

В начале сентября ООН опубликовала World Investment Report 2003, в котором представляется тщательный анализ состояния инвестиций в мире. Выпуск данного года посвящен политике привлечения прямых иностранных инвестиций (ПИИ) и их воздействию на международную и внутреннюю политику стран. Карл Сован (Karl Sauvant), руководитель проекта, его коллеги по Конференции по торговле и развитию ООН (UNCTD) и десятки экспертов с многих стран мира представили подробное описание самых разных аспектов инвестиционной политики в 2003 году. Второй год подряд объем ПИИ в мире резко падает. По итогам 2002 г. он составил всего $651 млрд., самый низкий уровень с 1998 года. По данным UNCTD доля Беларуси в ПИИ в 2002 составляет 0,03% или $227 млн.  

С 1992 по 2002 гг. наша страна получила $1602 млн. прямых иностранных инвестиций или в среднем $146 млн. в год. Начиная с 1980 года все развивающиеся страны (без учета Китая) получили $1892 млрд. ПИИ. Получается, что в результате конкурентной борьбы за иностранные инвестиции среди бедных стран Беларусь получила свою долю в объеме 0,08%. Если пересчитать все полученные ПИИ на душу населения, то получится весьма скромные результат $160. Это почти в 7 раз меньше, чем в среднем по всей мировой экономике. Мы отстаем от мирового лидера по привлечению ПИИ Гонконга в 387 раз. Да что там далекий Гонконг, который за одно поколение превратился из прозябающей в нищете рыбацкой деревни в супер мегаполис. Страны ЕС имеют ПИИ в 44 раз больше, Польша – в 7,3 раза больше, Литва – в 6,8 раз, Казахстан – в 6 раз.

«Гадкий утенок» Европы
Белорусское правительство, конечно, может себя успокаивать тем, что Россия, Украина или Молдова (при богатом воображении можно взять и бедные страны Африки) имеют еще меньше ПИИ. Но если отбросить пропаганду, то голая правда будет весьма непривлекательной: Беларусь провалила политику привлечения иностранных инвестиций. Мы стали гадким утенком Европы. Нам не доверяют ни деньги, ни кредиты, ни активы. Нас не включают в цепочки ТНК, не открывают у нас значимые производственные филиалы. У нас не строят огромные склады для осуществления транзита грузов. Из года в год правительство жалуется на недостаток инвестиций. А ведь свободных денег в мире – огромное количество. Только собственники этих ресурсов играют по определенным правилам, которые белорусские власти до сих пор не выучили. Пора бы избавиться от провинциальности и местечковости в экономической политике и понять, что за деньги и ресурсы мы конкурируем не только с Россией или Украиной. Мы – часть глобализирующейся экономической системы, которая не имеет одного центра управления. Конечно, белорусским бюрократам удобно раскручивать миф о том, что США является мировым гегемоном и сама решает, сколько и кому давать ресурсов. Инвестиционная карта мира опровергает это заблуждение. Да, американцы богаты. Их рынок по-прежнему любим миллионами инвесторов со всем континентов. Кто понравился американскому потребителю, тот может считать себя богатым человеком: если вы сумели своими товарами или услугами найти нишу на богатом рынке, то это и есть успех вашей внешней экономической политики. Нишу Беларуси на мировом рынке никак устойчивой и растущей не назовешь. Ни американских, ни европейских, ни азиатских

Кроме США в мире есть большое количество источников ПИИ. Беларусь объявила о проведении многовекторной политики, но кроме интенсивных контактов со странами арабского мира, которые едва ли входят в первую сотню главных источников иностранных инвестиций, некой внятной политики по отношению к США, ЕС, Японии или другим азиатским «тиграм» мы не видим. За последние 5 лет страны ЕС ежегодно вывозят в виде прямых иностранных инвестиций среднем $560 млрд. долларов. А что получаем мы? Крохи с барского стола. И не потому, что Европейский Союз высокомерно от нас отворачивается, а потому, что белорусские власти все еще тешат себя надеждой навязать Западу свои инвестиционные правила игры. Ну, оставим в покое ЕС. Япония мучается от избытка денег и вывозит в виде ПИИ в среднем $35 млрд. долларов в год. Да, у японцев могут быть претензии к России, но ведь у Беларусь не претендует на Курильские острова. Почему же у нас нет заводов «Тойоты», «Митсубиши» или «Митсуи»? Белорусский МИД, объясняя провал инвестиционной политики с богатыми странами, может сослаться на разницу культур, имущественного положения или неприятия развитыми странами наших претензий на лидерство в восточнославянском мире. Но есть еще развивающиеся страны. В 2002 году они вывезли в виде ПИИ $43 млрд.. В среднем, за последние 5 лет «бедные» страны инвестируют за рубеж более $62 млрд. Беларусь опять «в пролете». Оказывается, что мы не то, что с богатыми, даже с бедными договариваться не умеем. Инвестиционный потенциал России (речь идет о ПИИ) составляет около 0,5% мирового. Наш союзник в 2002 г. вложил в иностранные проекты 3,3 млрд. и, по оценкам западных экспертов, готов значительно увеличить этот объем. Беларусь получила «дырку от бублика», а не российские инвестиции. Т.е. наше правительство не устраивают ни американцы, ни европейцы, ни азиаты, ни россияне, ни бедные, ни богатые – никто. Такая политика называется изоляционизмом. Ее продолжает проводить Куба и Северная Корея, но они об этом открыто заявляют и не лицемерят, декларируя многовекторность и интеграцию в Европу. Получается, что белорусское правительство де-факто не заинтересовано в привлечении иностранных инвестиций, не хочет прагматично и выгодно влиться в региональную и мировую систему разделения труда. Оно блокирует возможности белорусских граждан повышать производительность труда, делать свою жизнь богаче и стабильнее.

Индекс потенциала привлечения ПИИ и эффективности их использования
Может, оно и к лучшему, что Беларусь имеет так мало прямых иностранных инвестиций. Эксперты UNCTD оценили, что наша страна еще не научилась эффективно использовать деньги из-за рубежа. По Индексу эффективности использования ПИИ (FDI Performance Index) Беларусь занимает далекое 87 место. 108 место России, и 88 место Украины показывает, насколько качественной может быть новая Четверка, которую пытаются создать Беларусь, Россия, Украина и Казахстан. 15-ое место казахов по данному показателю подсказывает, кто от кого будет учиться. Вызывает удивление 79-ое место США. Если иностранные инвестиции настолько плохо здесь работают, почему же Америка ежегодно получает около $27 млрд.? Итак, Беларусь не умеет использовать ПИИ, но имеет ли она потенциал для улучшения этого состояния? Как показывает Индекс потенциала для привлечения ПИИ (FDI Potential Index), наша страна может улучшить ситуацию, но не намного. Данный показатель состоит из следующих компонентов: 1) рост реального ВВП в период 1991-2001, 2) ВВП на душу населения, 3) объем экспорта, как доля ВВП, 4) количество телефонных линий на 1000 человек, 5) количество мобильных телефонов на 1000 человек, 6) коммерческое использование электроэнергии на душу населения, 7) расходы на науку и исследования как доля ВВП, 8) количество студентов, которые обучаются специальностям для сектора услуг (% всего населения), 9) индекс странового риска, 10) экспорт природных ресурсов, как доля мирового экспорта данных ресурсов, 11) импорт частей и комплектующих для электронной и автомобильной     промышленности как доля мирового импорта данных товаров, 12) экспорт услуг как доля мирового экспорта услуг, 13) полученные ПИИ, как доля мирового объема ПИИ. Перечисление этих факторов необходимо для того, чтобы понять логику международных экспертов, которые занимаются консалтингом в области иностранных инвестиций. Если Беларусь хочет улучшить эффективности использования ПИИ, то ей надо методично двигаться прогресса по данным направлениям. UNCTD выставил следующие оценки для Беларуси: Средние темпы роста в период 1991 – 2001 в Беларуси оценены на 0%, что дало нам 0,428 пунктов («0» – минимальная оценка, «1» – максимальная). Этот показатель эквивалентен стагнации. ВВП на душу населения в нашей стране составляет $1137, что равно 0,029 пунктов. Доля экспорта в ВВП в РБ составляет 64,7% - 0,348 пунктов. В нашей стране 268 телефонов на 1000 человек, что дает нам 0,369 пунктов. А вот по мобильным телефонам (не целых 7 телефонов на 1000 человек) мы получили всего 0,009 пунктов). Наша страна использует 2406 КВт/ч на душу населения энергии в коммерческих целях, что дает нам 0,087 пунктов. Расходы на науку и исследования составляют 1,09% ВВП – 0,287 пунктов. В Беларуси студенты, которые обучаются специальностям для сектора услуг, составляют 3,67% населения – это дало нам 0,599 пунктов. Индекс странового риска для РБ составляет 61,3 (1 – самая рисковая страна, 100- наименьшие риски), что дает нам 0,417 пунктов. Доля экспорта природных ресурсов Беларуси в мировом объеме составляет 0,17%, за что мы получаем 0,019 пунктов. Мы импортирует 0,03% мирового объема частей и комплектующих, а это всего лишь 0,002 пункта. Экспорт услуг Беларуси составляет 0,06% мирового, что дает нам «целых» 0,003 пункта. Доля Беларуси в мировом объеме ПИИ составляет 0,02% - это 0,005 пунктов. По данным UNCTD, Беларусь занимает 63 место в мире по Индексу потенциала для привлечения ПИИ. В начале 1990-х наша страна занимала 28 место. Для сравнения Казахстан по этому показатели занимает всего лишь 83 место, Россия – 35, Украина – 85. Получается, что казахи выжимаю максимум из того, что имеют, а Беларусь явно не дорабатывает в сфере привлечения ПИИ. Потенциал нашей экономики по-прежнему остается невостребованным. По данным UNCTD в Беларуси работает всего 393 представительств (филиалов) крупных иностранных корпораций, что составляет всего 0,04% от их общего числа в мире. При этом в нашей стране нет штаб-квартиры ни одной значимой мировой ТНК, которая бы затем открывала филиалы по всему миру. Что ценят иностранные инвесторы Золотой дождь прямых иностранных инвестиций от бюрократических заклинаний и проведения конференций не пойдет. Деньги любят стабильность, гарантии возврата, свободу использования и, разуется, потенциал для получения прибыли. Прагматичное руководство страны, ознакомившись с содержанием World Investment Report 2003, т.е. с итогами проводимой инвестиционной политики, должен был бы серьезно задуматься над правильностью выбранного экономического курса. После прочтения Доклада UNCTD, можно без труда составить и принять на национальном уровне свой собственный Кодекс инвестиционной чести (КЕЧ). Правда он будет сильно отличаться от того законодательства, от той экономической политики, которые применяется и проводятся в Беларуси сегодня. КЕЧ Беларуси должен основываться на формуле успеха для привлечения ПИИ, которую вывел UNCTD. Она состоит из трех основных блоков: 1) параметры макроэкономической политики, 2) экономические параметры и 3) параметры деловой среды. К первому блоку относятся следующие компоненты: политическая, экономическая и социальная стабильность, правила входа на рынок и работы на нем, правовая среда для иностранных компаний, политика регулирования конкуренции, слияний компаний и покупки акций, правила международной торговли и наличие инвестиционных соглашений, политика приватизации, торговая политика (тарифные и нетарифные ограничения) и ее совместимость с торговой политикой, а также налоговая политика. Ко второму блоку относятся такие аспекты, как а) параметры рынка (размер и доход на душу населения, темпы роста, доступ к региональному и глобальному рынку, специфические для данного рынка преференции потребителей, структура рынка), б) ресурсы и активы, т. е. наличие дешевой, низкоквалифицированной и квалифицированной рабочей силы, технологических, инновационных или других нематериальных активов, созданные в стране (к примеру, брэнды), качество физической инфраструктуры (порты, дороги, источники электроэнергии, телекоммуникация), в) параметр «эффективность» (стоимость ресурсов и активов в контексте стоимость рабочей силы, стоимость транспортных и коммуникационных услуг и других промежуточных товаров, членство в региональных интеграционных договорах, которые способствует формированию региональных корпоративных сетей. К третьему блоку относятся параметры деловой среды: продвижение инвестиций и создание инфраструктуры по облегчению инвестиционной деятельности, стимулы для инвестиционной деятельности, качество административной системы и наличие коррупции, качество жизни, наличие двуязычных школ и другие, в том числе бытовые услуги для иностранных инвесторов. Правительства, которые серьезно подходят к вопросу привлечения ПИИ, практикуют комплексный подход. Для иностранного инвестора, конечно, хорошо, когда есть стабильные деньги, низкие налоги или наличие высококвалифицированной рабочей силы. Но если за пределами рабочего места он не может устроить своего ребенка в школу, создать для жены комфортные условия, отдохнуть приятной, безопасной среде, то вряд ли он выберет Беларусь в качестве места для развития своей карьеры и посоветует нашу страну другим. Большая часть ответственности за не использование потенциала страны по привлечению ПИИ, лежит на правительстве. Именно оно в ответе за низкое качество макроэкономической среды в Беларуси, за «дырявую» защиту прав собственности, за изоляцию Беларуси от основных торговых блоков и стран региона. Если ничего не предпринимать, то недалек тот день, когда белорусы разучатся качественно работать, растеряют предпринимательский и интеллектуальный потенциал и будут отброшены в развитие уже не на годы, а на поколения. Такова неумолимая логика развития и падения стран и цивилизаций. И Беларуси не стане в этом процессе исключением.

Получатели прямых иностранных инвестиций 1991 - 2002 в млн. USD

Регион или страна

1991 – 1996 в среднем за год

1997

1998

1999

2000

2001

2002

Весь мир

254326

481911

686028

1079083

1392957

823825

651188

Развитые страны

154641

269654

472265

824642

1120528

589379

460334

ЕС

87584

127888

249934

475542

683893

389432

374380

Германия

4790

12244

24593

55797

203080

33918

38033

США

46834

103398

174434

283376

314007

143978

30030

Китай

25476

44237

43751

40319

40772

46846

52700

Литва

59

355

926

486

379

446

732

Латвия

170

521

357

347

410

164

396

Эстония

162

267

581

305

387

542

307

Польша

2119

4908

6365

7270

9341

5713

4119

Чехия

1177

1286

3700

6310

4984

5639

9319

Венгрия

2205

2167

2037

1977

1646

2440

854

Россия

1449

4865

2761

3309

2714

2469

2421

Украина

269

623

743

486

595

792

693

Казахстан

826

1321

1152

1472

1283

2823

2561

Беларусь

31

352

203

444

119

96

227

Источник: World Investment Report 2003

 

Страны-источники прямых иностранных инвестиций 1991 - 2002

в млн. USD

Регион или страна

1991 – 1996 в среднем за год

1997

1998

1999

2000

2001

2002

Весь мир

280550

476934

683211

1096554

1200783

711445

647363

Развитые страны

240639

396057

630891

1021307

1097796

660558

600063

ЕС

127762

220953

415367

731068

819169

451911

394146

Развивающиеся страны

39439

76662

49837

72786

99052

47382

43095

Германия

27908

41797

88823

109648

56846

42079

24534

США

67057

95769

131004

209391

142626

103764

119741

Россия

488

3184

1270

2208

3177

2533

3284

Япония

20943

25994

24151

22745

31557

38333

31481

Швеция

5294

12648

24371

21928

40592

6594

10869

Британия

28331

61590

122820

207235

249783

68037

39703

Франция

24303

35584

48611

126856

177449

92974

62547

Голландия

17573

24494

36669

57627

73540

48514

26270

Гонконг (Китай)

16960

24407

16985

19358

59375

11345

17694

Швейцария

10086

17732

18767

33276

44673

17300

11787

Источник: World Investment Report 2003

 

Лидеры по привлечению прямых иностранных инвестиций

ПИИ за период 1980 – 2002 млрд. USD

Страна или регион

Суммарный объем полученных ПИИ за 1980 -2002

Суммарный объем вложенных ПИИ за 1980 -2002

Суммарный объем полученных ПИИ за 1980 -2002 на душу населения

Мир

7123

6866

1100

Развитые экономики

4595

5988

 

ЕС

2624

3434

7092

Развивающиеся страны

2340

849,5

 

Германия

451,6

577,8

5507

США

1351

1501

4860

Франция

401,3

652

6600

Британия

638,6

1033

10805

Китай

447,7

35,5

345

Гонконг

433

370,3

61860

Литва

4

0,06

1081

Латвия

2,7

0,07

1125

Эстония

4,2

0,7

3000

Польша

45,2

1,3

1168

Чехия

38,5

1,5

3775

Венгрия

24,4

4,6

2416

Россия

22,6

18

154

Украина

5,4

0,2

108

Казахстан

15,5

0,5

963

Беларусь

1,6

-

160

Источник: World Investment Report 2003

 

Куда вкладывают деньги иностранные инвесторы

Отрасли экономики для ПИИ

Сектор

В среднем за 1999 – 2000 млрд. USD

2001 млрд. USD

2001 доля в % от общего объема

 

Развитые страны

Развивающиеся страны

Развитые страны

Развивающиеся страны

Развитые страны

Развивающиеся страны

Сельское хозяйство, лесная промышленность и рыболовство

0,3

1,1

0,4

1,3

0,1

0,8

Добывающая пром-ть, нефть

21,2

16,2

55,5

11,7

10,1

6,9

Пищевая, алкоголь, табак

7,5

3,9

4,8

2,6

0,9

1,5

Легкая промышленность

5,4

1,6

0,2

0,2

0,1

0,1

Деревообработка

5,9

0,4

6,3

0,3

1,1

0,2

Металлургия

13,4

1,5

7

1,3

1,3

0,8

Машиностроение

32,9

8,6

10,7

3,6

2

2,1

Электрическое и электронное оборудование

39,2

9,5

12,6

4,7

2,3

2,8

Транспортные средства

17

2,8

7,6

1,9

1,4

1,1

Электричество, газ, вода

16,8

9,7

5,4

6,8

64,5

58,4

Строительство

2,5

1,9

2

2,3

1

4

Торговля

54,4

16,3

27,1

12,9

4,9

7,6

Гостиницы, рестораны

2,7

2,4

2,2

2,7

0,4

1,6

Транспорт, коммуникация

126,2

15,8

52,9

20,1

9,6

11,8

Финансы

284,8

24,4

111

28,9

20,2

17

Здравоохранение и социальные услуги

0,2

0,1

0,4

0,1

0,1

0,1

Источник: World Investment Report 2003

 

Индекс эффективности использования ПИИ 1991- 2001

Место в мировом рейтинге (1 – лучший результат, 140 место – наихудший)

Страна

1991-93

92-94

93-95

94-96

95-97

96-98

97-99

98-2000

99-2001

Беларусь

122

112

119

113

92

94

77

92

87

Россия

109

109

108

107

104

110

107

105

108

Украина

71

86

97

98

96

99

96

98

88

Казахстан

24

30

17

21

17

23

24

23

15

Литва

77

80

80

68

51

27

27

34

60

Латвия

42

17

20

13

11

13

23

33

51

Эстония

29

19

15

23

24

14

16

18

21

Польша

62

50

42

40

45

46

45

42

47

Чехия

30

32

30

30

40

37

22

15

11

Венгрия

8

15

8

10

13

32

44

53

53

Китай

18

9

11

16

20

30

43

51

59

Германия

121

121

112

115

116

116

101

47

39

Бельгия, Люксембург

9

14

24

25

26

20

3

1

1

Источник: World Investment Report 2003

 

 

 

Новые материалы

июня 22 2017

Товарищ Шлагбаум против Зыбицкой: защищайся if you can.

Есть в центре Минска один уголок. Пока ещё есть. Попав в него, иностранцы удивляются: «Это Минск?» Уж очень привлекательна там свободная атмосфера, непринуждённость и бесшабашная…

Подпишись на новости в Facebook!