Бизнесу жареным запахло

Автор  11 февраля 2013
Оцените материал
(0 голосов)

Индекс бизнес-климата снова в минусе

Ярослав Романчук

Белорусские предприятия почуяли неладное. Объем производства сократился. Спрос упал. Объем замороженного капитала в складских запасах и незавершенных стройках вырос. Товары продаются хуже и медленнее. Объёмы продаж не поспевают за амбициями распорядителей чужого (политиков и чиновников), которые рисуют космические темпы роста. Остро не хватает профессиональных работников. Уже 21,9% предприятий испытывают кадровый голод. В I квартале 2013 года коммерческие организации ожидают «сокращения объемов производства и спроса, роста отпускных цен, увеличения потребности в кредитовании и снижения числа занятых».

Предчувствие рецессии

Такая мрачная картина вырисовывается при ознакомлении с очередным мониторингом предприятий реального сектора в декабре 2012 года. Нацбанк опросил 1994 предприятия, репрезентативно по всем регионам и секторам экономики. Индекс бизнес-климата (ИБК) по сравнению с ноябрем 2012г. снизился сразу на 6,5 пунктов, до минус 4,9. В середине 2012 года значение индекса было 25,7 пунктов. Даже в конце прошлого лета прошлого года предприятия реального сектора не думали, что ситуация будет ухудшаться так быстро. Эйфория от высокого спроса российского рынка, нефтехимического гранта и кредитной экспансии улетучивается на глазах.

Нацбанк отмечает, что в 2012г. по сравнению с 2011г. предприятия более позитивно оценивали собственное экономическое положение. Быстрее рос объем заказов на внешнем рынке и увеличивалась загрузка производственных мощностей. Добиться такой динамики по сравнению с инфляционно-девальвационным 2011 годом не составляло особого труда.

В декабре 2012г. благоприятной посчитали экономическую конъюнктуру 61% предприятий. В ноябре таких было 63,3%. Неблагоприятной её посчитали 35,9%. В ноябре 2012г. было 33,8%, июне – 35,5%. Конечно, до уровня пессимизма января 2009 и 2010гг. пока далеко, но вероятность неблагоприятного стечения обстоятельств остается высокой.

В декабре 2012г. 12,3% предприятий назвали свое экономическое положение хорошим. Для 14,1% респондентов оно было плохим и для 73,6% удовлетворительным. В период 2007-2012 в подавляющем большинстве опросов более 2/3 предприятий выбирали ответ «удовлетворительное», хотя другие параметры деятельности существенно отличались. Очевидно, срабатывает синдром «не выделяться, не жаловаться и быть, как все».

Данные опроса Нацбанка подтверждают признаки надвигающейся рецессии. В декабре 2012г. рост физического объема производства сократился. Баланс ответов по сравнению с ноябрем снизился на 6,4 процентных пункта и составил минус 2,8%. На рост физического объема производства указали только 28,5%. Это на 15,2 процентных пунктов меньше, чем в июне 2012г. Наибольшее ухудшение зафиксировано на предприятиях транспорта.

Предприятия заявляют о замедлении темпов роста физического объема реализации. Баланс ответов уменьшился на 4,2 процентных пункта и составил 0,8% (рост констатировали 28,7%, а снижение – 27,9%). Хуже всего обстоят дела у промышленных предприятий (минус 6%). Они же отметили увеличение объема нереализованной продукции.

Еще одна негативная тенденция декабря 2012г. – снижение уровня загрузки производственных мощностей. Баланс ответов уменьшился на 7,2 процентных пункта и составил минус 10,6%. Хуже всех по данному параметру обстоят дела у транспортников – минус 25,7%. Наиболее высокой была обеспеченность заказами на транспорте (7,4 месяца), самая низкая – в промышленности – 4,4 месяца. Доля промышленных предприятий с заказами до одного месяца составила 32,8%.

По спросу баланс ответов уменьшился на 5,4 процентных пункта и составил минус 9,9%( рост спроса отметили 18,5%, на снижение – 28,4%). Снова большего всего негатива отмечается у предприятий транспортного сектора (баланс ответов минус 23,2%). Только торговля заявила о росте спроса вследствие существенного увеличения зарплаты.

Физический объем заказов внутреннего рынка уменьшился. Баланс ответов составил минус 6,4%. На внешнем рынке объем заказов тоже снизился (баланс – минус 7,8%, а в промышленности – минус 13,5%). Это плохие новости для 52,7% предприятий, которые констатировали недостаточность обеспеченности оборотными средствами. Они зависят от кредитов, доступность которых оставляет делать лучшего. На ухудшение условий в части стоимости кредитов указали 36,7% предприятий. Не удивительно, что среди основных рисков экономической деятельности респонденты отметили рост стоимости кредитов и дефицит оборотного капитала.

66,4% предприятий в строительстве отмечают недостаток денежных поступлений для финансирования своей текущей деятельности. На транспорте таких субъектов 60,6%, в промышленности – 48,4%. Неплатежи потребителей всё больше становятся негативным фактором влияния на рост производства продукции. В декабре 2012г. его отметили 43,2%, в том числе 45,5% в промышленности и 51,8% на транспорте.

Кредиты банков как источник финансирования инвестиций в IV квартале указали 27,6% предприятий (годом раньше таких было 33,4%). В промышленности таких субъектов 36,3%, в торговле – 29,8%. Бюджетные средства в качестве инвестиций использовали 13,5% предприятий промышленности, 21,3% предприятий транспорта, 8,9% - в строительстве и 5,1% - в торговле. Белорусские предприятия практически отсечены от иностранных кредитов. Их привлекало только 2% респондентов, в том числе 4,2% в промышленности, 0,8% в торговле и 0,9% - на транспорте. А ведь дешевые иностранные кредиты могли бы существенно снизить издержки белорусских производителей на финансирование своей деятельности. Политика запретов валютных кредитов и высокая степень изоляции белорусской финансовой системы от мировой стали причиной ущерба в сотни миллионов долларов.

Замедлился рост отпускных цен. Баланс ответов составил 31,8% (рост заявили 34,9%, снижение – 3,1%). Белорусские товары в большинстве своем давно исчерпали свои ценовые конкурентные преимущества. Еще одна негативная тенденция - значительное уменьшение чистой прибыли. Баланс равен минус 11,3% (рост отметили 30,4%, снижение – 41,7%). Лидером по темпам падения стала промышленность (баланс - минус 22,1%).

Ожидания худших времён

В январе – марте 2013 года предприятий реального сектора ожидают снижения физического объема производства. Баланс ответов составил минус 0,6%, что ниже ожиданий на декабрь 2012г. – февраль 2013г. на 9,2 процентного пункта. Наиболее пессимистичны строители (баланс минус 14,9%) и транспортники (минус 34,8%).

В области спроса оценки на I квартал 2013 года тоже негативные. В целом по обследуемым отраслям баланс ответов составил минус 6% (рост ожидают 22%, снижение – 28%). В строительстве баланс ответов составил минус 19,9%, на транспорте – минус 32,6%. Даже предприятия торговли ожидают существенного уменьшения спроса.

Высокими остаются инфляционные ожидания предприятий. Увеличения отпускных цен в январе – марте 2013г. ожидают 44,7% респондентов, а снижения – только 2,4%. Производители товаров и услуг не видят света в конце кредитного тоннеля. Правительство мягкотело и не может улучшить платежную дисциплину. Вместо полноценной процедуры банкротства власти стоят на пороге введения крайне вредного владельческого надзора государства даже на 100-процентно частных предприятиях. Нацбанк и Совмин окружили страну высоким регуляторным забором против иностранных инвестиций и кредитов. Это поведение из серии «назло кондуктору высуну голову в окно и себе уши отморожу». Результаты опроса предприятий реального сектора дают основания считать, что белорусский бизнес и правительство продолжают оставаться по разные стороны баррикад.

 

Оценки настоящего и будущего белорусскими предприятиями, 2007 – март 2013

Показатель: респонденты, которые…

Декабрь 2012

Октябрь

2012

Июнь

2012

Январь

2012

Январь 2011

Июнь 2010

Январь 2010

Январь 2009

Январь 2008

Январь 2007

Индекс бизнес климата, п.п.

-4,9

4,4

25,7

-3,6

12,0

34,1

-4,3

-13,6

15,8

8,2

ТЕКУЩЕЕ СОСТОЯНИЕ

Считают экономическую конъюнктуру «неблагоприятной», %

35,9

33,0

35,5

39,1

36,3

31,5

53,7

58,3

34,4

40,5

Считают экономическое положение   «удовлетворительным», %

73,6

73,4

73,3

69,4

72,9

73,5

68,8

65,6

70,6

70,8

Указали на рост физического объема производства, %

28,5

31,6

43,7

38,0

33,3

52,4

23,1

23,9

36,5

33,0

Указывают на рост физического объема реализации, %

28,7

30,6

34,6

37,7

28,8

47,9

22,4

21,6

31,6

32,9

Указывают на снижение загрузки производственных мощностей в промышленности, %

27,6

20,7

15,8

28,5

27,4

12,2

13,7

43,1

26,9

31,2

Указывают на избыточную численность работников, %

4,9

4,5

4,9

7,2

6,2

6,5

9,3

8,9

7,6

9,7

Указывают на снижение спроса, %

28,4

23,1

19,7

28,5

29,6

14,3

41,1

44,1

26,2

29,3

Указывают на рост спроса, %

18,5

20,1

29,0

23,7

21,9

37,4

14,1

12,3

22,4

19,8

Указывают на недостаточность оборотных средств, %

52,7

49,4

55,7

54,6

53,3

53,7

58,9

57,5

53,5

59,9

Указывают на рост издержек, %

55,8

55,2

57,7

69,8

54,1

48,0

48,2

52,9

50,8

52,8

Указывают на рост отпускных цен, %

34,9

42,3

45,0

55,8

47,2

35,7

34,1

43,7

45,6

39,2

Указывают на рост чистой прибыли, %

30,4

38,3

42,4

38,0

27,0

44,6

24,1

22,7

29,9

26,5

Указывают на снижение чистой прибыли, %

41,7

33,6

31,5

38,6

49,3

26,9

52,8

53,7

43,6

47,4

Указывают на ухудшение условий предоставления кредитов, %

24,1

23,1

20,6

25,1

20,1

22,7

25,9

32,8

21,8

23,8

 

Ожидают роста физического объема производства в следующие три месяца, %

28,4

35,9

51,2

27,1

49,1

53,1

43,2

31,0

51,3

44,2

Ожидают снижения физического объема производства в следующие три месяца, %

29,0

24,4

11,3

33,2

15,7

10,0

19,3

26,7

13,9

17,5

Ожидают роста спроса в течение следующих трех месяцев, %

22,0

26,7

41,4

20,1

40,9

44,5

34,4

24,0

41,2

36,2

Ожидают роста отпускных цен в течение следующих трех месяцев, %

44,7

23,1

50,4

53,3

53,5

38,1

39,1

46,7

52,0

52,9

Ожидают снижения отпускных цен в течение следующих трех месяцев, %

2,4

1,9

2,4

3,2

2,0

2,6

3,6

5,7

1,4

1,6

Ожидают роста потребности в кредитовании в течение следующих трех месяцев, %

36,1

35,0

30,6

33,3

34,5

30,2

36,6

43,9

40,0

38,1

Ожидают снижения потребности в кредитовании в течение следующих трех месяцев, %

6,8

6,6

5,6

5,3

4,4

5,1

3,9

4,2

5,1

3,4

Источник: Мониторинг предприятий реального сектора экономики Республики Беларусь. Аналитическое обозрение. 2007- 2013. Национальный банк http://nbrb.by/publications/EnterpriseMonitoring/

 

 

Подпишись на новости в Facebook!

Новые материалы

февраля 20 2017

20 инновационных идей. Для начала.

Александр Лукашенко опять требует от своей Вертикали новых, свежих идей. Это как требовать от «Запорожца» прыти «Мерседеса», как ожидать от старой клячи дерзости рысака. Вот…